El Gobierno alemán prepara un cambio profundo en la fiscalidad de las criptomonedas. El proyecto impulsado por el ministro de Finanzas, Lars Klingbeil, plantea aplicar un tipo del 25% a las ganancias obtenidas con Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH) y otros criptoactivos, en línea con el tratamiento de las rentas procedentes de acciones.
El cambio afectaría a las compras realizadas desde 2027
La nueva fiscalidad se aplicaría a los criptoactivos adquiridos después del 1 de enero de 2027. La reforma pondría fin a una de las principales ventajas del régimen alemán actual: la posibilidad de mantener exentas de impuestos las ganancias si las monedas se conservan durante más de un año.
Con la normativa vigente, las ventas realizadas antes de que transcurra ese plazo tributan como parte del impuesto sobre la renta personal. El tipo puede alcanzar el 45%, según la situación fiscal del inversor. En cambio, cuando se supera el periodo de tenencia de un año, las ganancias quedan completamente exentas.
El borrador del Ministerio de Finanzas busca sustituir ese esquema por un gravamen específico del 25%, similar al aplicado a los ingresos derivados de inversiones tradicionales. El Ejecutivo alemán prevé que las nuevas normas comiencen a generar ingresos relevantes a partir de 2028, con una recaudación estimada de unos 350 millones de euros anuales.
La exención anual y la compensación de pérdidas seguirían vigentes
La reforma no implicaría que todas las ganancias quedasen sujetas automáticamente al impuesto. Los inversores podrían seguir utilizando la exención anual aplicable a las rentas del capital, que actualmente asciende a 1.000 euros por persona.
También existiría la posibilidad de pagar menos del 25% en determinados casos. Si el tipo personal del impuesto sobre la renta de un contribuyente es inferior a ese porcentaje, podría solicitar que se aplique un gravamen menor a través de su declaración.
El proyecto contempla además una modificación relevante en el tratamiento de las pérdidas. Los inversores podrían compensar las pérdidas registradas en criptoactivos con ganancias obtenidas en acciones y otros valores. Esta medida acercaría el régimen de las criptomonedas al de las inversiones financieras convencionales, al menos en lo relativo a la compensación fiscal.
La reforma aún debe superar el trámite gubernamental
El impuesto sobre las criptomonedas se integra en un paquete más amplio de medidas contra el fraude fiscal y el blanqueo de capitales. Dentro de ese plan, el Gobierno alemán también revisa el tratamiento privilegiado que mantienen actualmente algunas inversiones en criptoactivos.
Una fuente del Ministerio de Finanzas considera difícil de justificar que las rentas del trabajo y otras ganancias patrimoniales soporten una carga fiscal mientras los beneficios derivados de la especulación con criptomonedas pueden quedar en gran medida libres de impuestos. La posición refleja el argumento con el que el Ejecutivo pretende respaldar el cambio normativo.
Los planes todavía no son definitivos. Antes de avanzar, el proyecto deberá recibir la valoración de otros ministerios federales. Si el conjunto de medidas sale adelante, el Gobierno alemán calcula que podría obtener alrededor de 1.000 millones de euros adicionales. La parte correspondiente a la nueva tributación de los criptoactivos se situaría, según el borrador, en torno a los 350 millones de euros al año.
